Что такое стоп лосс понятным языком

Стоп-лимит (Stop limit)

Это условная заявка, которая помогает трейдеру решить 1 из 2 задач:

• продать актив ниже текущего значения цены;
• купить актив выше текущего значения цены.

Основная цель использование такого ордера – ограничить размер убытка, если котировки выбранного торгового инструмента двинутся в сторону противоположную ожиданиям. На сленге трейдеров такая операция называется выставлением стоп-лосса.

Для лучшего понимания рассмотрим пример с российского фондового рынка.

Трейдер 10 апреля 2019 года купил акции ПАО Сбербанк. Цена приобретения актива 242,78 рубля. Трейдер предполагал, что котировки ценной бумаги продолжат двигаться в рамках растущего тренда. Для подстраховки от негативного развития событий участник торгов ввёл условную заявку стоп-лимит. С указанием срока ордера – до отмены. Стоп-ценой был выбран уровень 242,5 рубля.

С начала следующей торговой сессии котировки обыкновенных акций Сбербанка продолжили движение вверх. Однако затем развернулись и начали понижательное движение. Когда цены актива опустились до 242,5 рубля, стоп-заявка сработала. Это ограничило убыток по сделке 28 копейками.

Как видим, решение трейдера было правильным. В дальнейшем котировки актива продолжили снижение. Трейдер своевременно закрыл убыточную позицию.

По такому же принципу ограничиваются убытки по шортам или коротким позициям. Только в этом случае в условиях активации заявки выбираем не продажу, а покупку актива.

Другой повод для использования заявок типа стоп-лимит – реализация пробойной стратегии торговли. Смысл такого подхода в том, что трейдер находит сильный уровень (поддержки или сопротивления), который ограничивает движение котировок. Идея проста: если цена преодолеет такой рубеж, то устремится дальше в том же направлении.

Однако, не всё так просто. После пробоя котировки зачастую совершают крайне резкие движения. Трейдер банально рискует не успеть за таким движением. Стоп-лимиты решают эту проблему. Такие ордера позволяют заранее выставить заявку на покупку или продажу актива и не пропустить движение цены.

Учимся выставлять

Для выставления заявки стоп-лимит воспользуйтесь приведённым ниже алгоритмом.

1. Нажмите клавишу F6 на клавиатуре.

2. Выберите тип заявки стоп-лимит.

3. Задайте срок действия ордера.

4. В условиях активации заявки выберите Покупка или Продажа.

5. Определяем уровень цены, при которой произойдёт активация ордера. Для лонгов этот показатель выставляется ниже уровня покупки. И наоборот. Для шортов этот показатель указывается выше уровня продажи. В нашем примере трейдер купил акции Сбербанка по 242,78 рубля, а цену для активации стоп-лимита выставил 242,5 рубля.

6. Задаём цену, по которой выставляется сама заявка. При продаже этот параметр выставляется ниже цены активации. И наоборот. При покупке соответственно выше. Это нужно, чтобы избежать так называемого проскальзывания цены, когда котировки совершают резкие движения и часть заявок остаются неисполненными. В нашем примере это 242,2 рубля.

7. Задаём количество лотов.

8. Выбираем свой Код клиента.

9. Нажимаем клавишу ввод и подтверждаем заявку в появившемся окне.

Отдельные случаи работы с тейк профитом

Помимо типовых моделей работы с ТП, существуют отдельные ситуации, в которых приходится менять тактику и закрывать сделку вразрез с ранее намеченным планом.

Иногда цена, двигаясь в верном направлении, может не дойти до тейк профита на 5-10 пунктов и резко развернуться в другую сторону. В этом случае большинство трейдеров вполне, на первый взгляд, логично, оставляют тейк на прежнем месте и продолжают ожидать, пока цена дойдет до намеченной отметки, и прибыль зафиксируется.

Несмотря на то, что психология трейдинга предписывает всегда действовать по системе и не менять ее правила, в данном случае необходимо закрыть сделку по рынку, не дожидаясь повторного разворота цены. Дело в том, что после разворота цены диспозиция меняется, появляется новый сигнал, и прежние основания на то, что цена будет двигаться в направлении открытой сделки, теряют актуальность. Этот сигнал можно считать сыгранным, ведь 5-10 пунктов – это не так много, и сделка вполне могла бы закрыться по тейку, будь у разворотной свечи тень чуть длиннее.

Например, 1 марта по USDCHF была открыта сделка на продажу. Тейк профит установлен выше уровня поддержки, образованного несколькими локальными минимумами.

2 марта, не дойдя до тейка несколько пунктов, цена развернулась вверх. В данном случае правильным решением будет закрыть сделку сразу же после обнаружения разворота. Несмотря на то, что цена еще несколько раз корректировалась вниз, именно 2 марта начался бычий тренд и, если бы сделка не была закрыта вручную – она бы закрылась по SL.

Особенности использования тейк-профита

Если вы не хотите применять стоп-приказ, тогда рекомендуется выставлять тейк-профит для фиксации прибыли на определенном уровне. Выставление ордера тейк актуально по таким схемам:

• на уровне поддержки;
• в два раза больше стоп-лосса;
• обязательный тейк-профит.

Рассмотрим каждый вариант детальнее.

Тейк-профит на уровне поддержки

Это самый выгодный и эффективный способ работы с защитным ордером. Тейк-профит задается на несколько пунктов ближе ключевого уровня, чтобы фиксация прибыли произошла даже в том случае, если цена сделает отскок и захочет пойти в обратном направлении.

Тейк-профит в два раза больше стоп-лосса

Суть тактики в том, чтобы размер прибыли в несколько раз превысил потенциальные убытки. Это позволяет сформировать положительное математическое ожидание от торговли, ведь даже одна прибыльная сделка может компенсировать потери по нескольким предыдущим.

Обязательное выставление тейк-профита

Данное условие применимо при ведении торговли на новостях, когда сделки открываются в обе стороны, а также при автоматическом трейдинге.

За несколько минут до выхода важных публикаций рекомендуется выставлять два ордера на пробой на расстоянии 5-10 пунктов от текущей цены, а тейк-профит выставляется на 20-25 пунктов. Стоп-лосс соответствует минимально допустимому у брокера. Если после выхода новости цена пойдет в одну сторону, а потом сделает разворот, вы сможете завершить торговлю при минимальных потерях.

Вместо заключения – важные правила использования защитных приказов

Чтобы эффективно торговать и с пользой для себя применять приказы на ограничение убытков и фиксации прибыли, запомните важные правила и следуйте им:

• при каждой новой сделке используйте стоп-лосс. Всегда используйте. Это ваша страховка от непредвиденных потерь – лучше пусть ордер вам не понадобится, чем вы понесете убытки;
• не выставляйте слишком маленький стоп-лосс, который не соответствует правилам мани-менеджмента. Ваш депозит должен работать эффективно, минимизируйте потери, но без ущерба возможности заработать;
• стоп-лосс нужно выставлять, объективно анализируя текущую рыночную ситуацию, руководствоваться правилами и своей стратегией, а не эмоциональными порывами.

Желаем вам наилучших результатов в торговле и заработке!

Для чего мне нужен ордер Stop Loss?

Это определенно может быть шокирующей новостью для новичка на рынке — кому нужен стоп-лосс? Ведь известно, что вы инвестируете, чтобы зафиксировать прибыль, а не убытки. Это, конечно, правда, никто не выходит на рынок, чтобы потерять деньги, и все рассчитывают на прибыль. Несмотря на это, статистика BIS неумолимо показывает, что лишь несколько процентов игроков могут выжить на рынке более года без обнуления своей учетной записи, не говоря уже о проценте прибыльных игроков. Почему это так?

Ответ — стоп-лосс, или, скорее, управление рисками и капиталом , что в значительной степени сводится к стоп-лоссам. Поскольку человеческая психика ненадежна, особенно когда дело доходит до разрыва отношений и выхода из ситуаций, которые были для нас эмоционально негативными, инвесторы имеют очень нездоровую склонность увеличивать убытки и преждевременно получать прибыль.

Стоп-лосс — это в первую очередь ордер, который:

• размещается для защиты капитала,
• остается в ожидании, пока цена не достигнет указанного уровня,
• автоматически закрывает убыточную позицию

Другими словами, Stop Loss Order пытается ограничить убытки инвестора по позиции. Установка стоп-лосса особенно полезна по следующим причинам:

• исключение эмоций из процесса принятия решений,
• нет необходимости постоянно контролировать свое положение.

Однако, может быть, вы слышали о трейдерах, которые успешны на рынке Форекс и не используют стоп-лосс? Фактически, они считают использование стоп-лосса бессмысленным. Эти трейдеры используют стратегии без стоп-лоссов, и некоторые из них получают прибыль, но большинство — нет.

Прежде чем вы решите использовать стоп-лосс или нет, вам необходимо знать о преимуществах и рисках их использования. Даже если вы решите не использовать защитные приказы, вам следует протестировать свою стратегию на демо-счете .

Как использовать ордера на практике

Нет никаких правил, которые регулируют, как инвесторы (трейдеры) могут использовать данные ордера управляющие их позициями. Решение куда поместить эти ордера принимается каждым трейдером в зависимости от стиля торговли, торговой системы и толерантности к риску (системы управления капиталом). Так некоторые из них готовы подвергнуться риску в 30 или 40 пипсов, а их менее склонные к риску коллеги ограничат свои потери на 10 пипсах.

В независимости от того, куда трейдер помещает свои ордера, ему необходимо удостовериться, что он не слишком строг со своими ценовыми ограничениями. При установке ордера стоп-лосс необходимо всегда учитывать волатильность рынка. Расстояние установки ордера стоп-лосс не должно позволить волатильности привести к его преждевременному срабатыванию.

Стоп-лосс необходимо размещать на расстоянии, дающем возможнось цене «одуматься» и отскочить обратно в сторону прибыли с одной стороны, но не допускающем чрезмерных убытков с другой. И тейк-профит не стоит отодвигать в заоблачные дали, несущие феноменальные прибыли, т.к. цена может развернуться еще задолго до достижения желаемого значения. Будьте реалистами, устанавливайте тейк-профит туда, куда вам подсказывает ваша торговая система, здравый смысл и анализ рынка.

Пример расстановки ордеров SL и TP при торговле на восходящем тренде

Рекомендуемое соотношение между размерами тейк-профит и стоп-лосс составляет 3/1. Это означает, что если ордер стоп-лосс расположен на расстоянии 20 пипсов от цены входа в позицию, то тейк-профит желательно помещать не ближе 20х3=60 пипсов. Но жестких рамок здесь нет, и если, например, согласно техническому анализу рынка, ордер тейк-профитнеобходимо разместить на расстоянии превышающим расстояние доордера стоп-лосс не в три, а скажем в два раза, размещайте. Однако старайтесь, чтобы размер тейк-профит хотя бы в полтора раза превышал размер стоп-лосс.

Где выставляют стоп лосс Джон Мэрфи, Александр Элдер, Джек Швагер, Эрик Найман?

Stop loss по методике чартистов выставляется ЗА важными уровнями сопротивления и поддержки от которых начинается мощная волна тренда. Графически это выглядит следующим образом: при открытии сделки buy с целями на сопротивлении №1, 2 или 3, выставляется в обязательном порядке Stop loss под поддержкой 1.

Рис.5.

Указанный стоп лосс абсолютно логичный на случай АЛЬТЕРНАТИВНОГО варианта рынка, а именно сопротивления №1 и стремительного разворота вниз с пробитием поддержки 1 волной более крупного таймфрейма. Например, вверх была 5-я в С волна н8, соответственно вниз идет а-в-с д2-w1. Соответственно

* сработает стоп лосс ранее открытой сделки buy;

* открывается двойным лотом ордер на sell.

Один из вариантов установки Локка / замка (вместо стоп лосса) по Masterforex-V связан именно с этой методикой. От МФ добавлены волновые уровени (н8, д2, д3, w1 и т.д.) при полноценных ФЗРах которых, стоп лосс / локк обязательны, т.к. меняются ДОЛГОсрочные тренды.

Варианты выставления стоп лоссов

Стоп лосс априори считается более важным элементом торговли, чем тейк профит. Выставление SL строго обязательно (по крайней мере, при ручной торговле), TP – факультативно.

Существует множество способов выставления стоп лоссов. Большинство из них предусматривается правилами конкретных торговых систем, но есть и универсальные типовые варианты, которые мы рассмотрим ниже.

На последнем локальном экстремуме

Самый простой способ выставления SL – на минимум/максимум сигнальной свечи, либо на уровне последнего экстремума.

В первом случае стоп лосс выставляется на несколько пунктов ниже минимума сигнальной бычьей свечи (в случае покупок), либо выше максимума медвежьей (в случае продаж).

Во втором случае стоп лосс выставляется на несколько пунктов ниже локального минимума (в случае покупок), либо выше локального максимума (в случае продаж). То есть в этом случае ориентируемся уже не на сигнальную свечу, а на последний экстремум.Недостаток такой модели выставления в том, что маркет-мейкерам, да и, вообще, любым опытным участникам рынка хорошо известен этот способ, он легко читается на графике, а значит, может быть использован против мелких трейдеров. Маркет-мейкеры будут двигать цену как раз до того уровня, на котором, по логике, будет выставлено наибольшее количество стопов, и выбьют их, заставив трейдеров закрыться с убытком, а затем отпустят цену в прежнем направлении.

По уровням

Выставление стоп лоссов по уровням – более продвинутый вариант. Он хорош тем, что на ключевых уровнях происходит большое скопление ордеров, которые не так-то просто выбить. Тем не менее необходимо выставлять цену на несколько пунктов ниже уровня при покупке и выше при продаже.

Кроме того, при покупке, стоп лосс должен быть ощутимо ниже последнего локального минимума или выше последнего локального максимума при продаже. Таким образом – трейдер защищает свою позицию от случайного выбивания, возможного при первом способе выставления SL.

По индикаторам Parabolic SAR, ATR

Этот способ довольно прост, поэтому он используется многими новичками, а также является составляющей множества торговых систем, использующих эти индикаторы. Параболик чаще других используется для выставления стоп лосса, потому что он наиболее наглядно указывает место, куда надо ставить защитный ордер – SL выставляется прямо на маркер PSAR.

У выставления SL по маркеру Параболика есть преимущество – такой стоп можно вручную перемещать на каждой новой свече, имитируя трейлинг стоп, но действуя более гибко.

С другой стороны, выставление стоп лосса по индикаторам так же легко просчитывается, как и выставление на локальных экстремумах, поэтому трейдер может стать жертвой манипуляции маркет-мейкеров, и оказаться выбитым с рынка.

По фундаментальным факторам

Выход из сделки по фундаментальным показателям чаще осуществляется вручную, нежели по заранее выставленному стоп лоссу. Например, это может быть закрытие позиции после окончания американской сессии, когда активность торгов идет на спад

Также логично выходить из рынка за 15 минут до выхода важной новости – ведь такие события могут за несколько минут сдвинуть цену на десятки (если не сотни) пунктов и двинуть цену в любом направлении

Однако в некоторых случаях на основе фундаментальных факторов может быть выставлен и обычный стоп лосс. Например, SL на расстоянии, равном размеру среднедневной свечи для конкретного актива. Для GBPUSD среднедневная свеча равна 80 пунктам – значит, при торговле на этой паре можно выставить стоп лосс на таком расстоянии.

Технический стоп лосс

Технический стоп лосс – это выход по любым индикаторам, за исключением очевидных, вроде Parabolic SAR. Это может быть пересечение скользящих средних или вход Стохастика в зону перекупленности/перепроданности.

Такой стоп зачастую выполняется вручную, так как трейдер (или советник) отслеживает показания индикатора в реальном времени, и закрывает сделку, когда инструмент даст сигнал.

Что такое Стоп Лосс и Тейк Профит

По-английски звучание не меняется: Stop Loss – как пишется, так и читается. Если переведём, получим «остановить убыток». Действительно, Стоп Лоссы служат для продажи финансовых инструментов, по которым наши прогнозы не оправдались, и сделки ушли в минус. На жаргоне трейдеров можно услышать названия типа «Стоп» или «Лось», знайте теперь, расхожая фраза «Я поймал лося!» говорит скорее о неудачной охоте, а не о большой добыче.

Форекс, как нам с вами известно, работает круглосуточно, но это не означает, что мы безотрывно сидим у монитора и молимся на графики. Если отойдём от компьютера, оставив открытые сделки, рискуем не успеть вовремя вернуться – внезапная новость или крупный игрок повернёт рынок, и наш депозит превратится в ноль.

Полная информация об актуальных стратегиях, которые уже принесли миллионы пассивного дохода инвесторам

Скачать книгу

Однако, если установим на определённом уровне Стоп Лосс, брокер автоматически закроет нашу торговую позицию, даже если мы сами не сделаем этого вручную, как только цена его коснётся. Таким образом, Стоп Лосс позволяет открыть сделку, определить максимально возможный убыток, защититься от более глубоких просадок и «отключиться» от торгов, занимаясь своими делами.

Торговый приказ, обратный Стоп Лоссу, называется «Тейк Профит». Он фиксирует уже не убытки, а прибыль трейдера. Если валюта движется в нужном направлении, в окне терминала постоянно высвечивается прибыль, а нас нет у компьютера, брокер автоматически закроет сделку, как только курс дойдёт до определённого значения.

Мы установили Тейк Профит на уровне 78,796, Стоп Лосс – на 47,875. Таким образом, если цена поднимется до 78,796, а нас не будет у компьютера, брокер автоматически закроет нашу сделку, прибыль составит 17,796 рублей с доллара. На самом деле, конечно, будет минимум в 1 000 раз больше. Почему? Читайте статью «Кредитное плечо и лот».

Если же наши прогнозы не оправдаются, и рынок рухнет вниз, на уровне 47,875 рублей позиция автоматически закроется по Стоп Лоссу. Если спад продолжится, мы не потеряем на нём денег, защитим оставшуюся часть депозита. Возможный убыток при такой стратегии – 13,125 руб. с 1 $, профит в 1,35 раза больше Стопа (вернёмся к этому соотношению позднее).

К счастью, доллар шёл вверх, позиция закрылась бы с плюсом.

Stop-Loss Orders Are Also a Way to Lock In Profits

Stop-loss orders are traditionally thought of as a way to prevent losses. However, another use of this tool is to lock in profits. In this case, sometimes stop-loss orders are referred to as a «trailing stop.» Here, the stop-loss order is set at a percentage level below the current market price (not the price at which you bought it). The price of the stop-loss adjusts as the stock price fluctuates. It’s important to keep in mind that if a stock goes up, you have an unrealized gain; you don’t have the cash in hand until you sell. Using a trailing stop allows you to let profits run, while, at the same time, guaranteeing at least some realized capital gain.

Continuing with our Microsoft example from above, suppose you set a trailing stop order for 10% below the current price, and the stock skyrockets to $30 within a month. Your trailing-stop order would then lock in at $27 per share ($30 — (10% x $30) = $27). Because this is the worst price you would receive, even if the stock takes an unexpected dip, you won’t be in the red. Of course, keep in mind the stop-loss order is still a market order—it simply stays dormant and is activated only when the trigger price is reached. So, the price your sale actually trades at may be slightly different than the specified trigger price.

Как установить трейлинг стоп на Forex?

Проще говоря, трейлинг стоп на Forex тащит за собою ордер стоп-лосс на количество пунктов, указанное трейдером, за что на трейдерском сленге и получил наименование «трал». Например, на уровне 1,24643 открыта сделка на продажу по паре EUR/USD с тейк-профитом 1,24530 и стоп-лоссом 1,24709.

Для того, чтобы установить трейлинг стоп в торговом терминале MetaTrader 4, необходимо вызвать контекстное меню, кликнув правой кнопки мышки на строку сделки.

Вызов контекстного меню для установки трейлинг стопа.

В меню можно выбрать предложенное количество пунктов или же задать его самостоятельно. После установки трейлинг стопа, значение стоп-лосс в строке сделки будет подсвечено желтым цветом. Это значит, что трейлинг стоп активирован.

Активированный трейлинг стоп.

ВАЖНО: при установке трейлинг стопа обратите особое внимание, что значение «пункт» для пятизначной котировки не равно стандартному пункту, а представляет собой минимальное значение изменения цены. То есть значение «50 пунктов» в терминале с четырехзначными котировками и «50 пунктов» в терминале с пятизначными котировками будет отличаться в 10 раз (5 пунктов на четырехзнаке = 50 пунктам на пятизнаке)

После того, как цена пройдет в нужном нам направлении 50 пунктов, достигнув отметки 1,24593, трейлинг стоп автоматически перетащит стоп-лосс на уровень безубытка 1,24643 и, в случае дальнейшего снижения цены, будет сдвигать стоп-лосс на расстояние 50 пунктов от цены. На скриншоте можно видеть, что при достижении ценой уровня 1,24582 трейлинг стоп перенес стоп-лосс на отметку 1,24582 + 50 пунктов = 1,24632.

Перенос трейлинг стопом ордера стоп-лосс.

Стоит сразу же обратить внимание, что трейлинг стоп переносит стоп-лосс только при движении в нужном направлении. То есть, при движении цены в направлении, обратном открытой сделке, стоп-лосс от нее отодвигаться не будет

На приведенном ниже скриншоте видно, что после переноса стоп-лосса на уровень 1,24632, цена корректировалась вверх, но стоп лосс оставался на месте и начал двигаться только после того, как цена возобновила снижение и расстояние между ней и стоп-лоссом снова превысило установленные 50 пунктов.

Удалить трейлинг стоп можно через все то же контекстное меню. При нажатии на «Удалить все уровни» трейлинг стоп будет отменен для всех открытых ордеров, на которые он был установлен, при нажатии на «Нет», трейлинг стоп будет удален с выбранного ордера.

Коррекция цены и возобновление работы трейлинг стопа.

Определение понятий

Это основные понятия в торговле на Форекс и на других рынках, которые необходимо знать абсолютно каждому трейдеру:

1. 1. Стоп лосс (stop loss) – это торговый инструмент, который автоматически закрывает открытую сделку, как только будет получен определенный убыток.
   Т.е. устанавливая стоп, трейдер как бы отвечает на вопрос, какой убыток он готов понести в случае разворота цены.
2. 2. Тейк профит (take profit) – это торговый инструмент, который автоматически закрывает открытую сделку, как только будет получена нужная прибыль.
   Т.е. устанавливая тейк, трейдер отвечает на вопрос, какую прибыль он ожидает увидеть, если цена пойдет в нужном направлении.

Оба инструмента представляют собой определенные ценовые уровни, которые задаются трейдером самостоятельно или определяются программой (опять же по усмотрению пользователя). Они работают по одному и тому же принципу:
как только цена дойдет до этого уровня, сделка будет закрыта.
В случае со стоп лосс это необходимо для фиксирования убытка, чтобы он не стал еще больше. В случае с тейк профит это нужно для фиксирования прибыли, чтобы она не была потеряна.

Чтобы понять, как они работают, можно рассмотреть конкретный пример. Минимальным изменением цены на любом активе (валютная пара, акции, фьючерсы и другие) является 1 пункт.
Математически это одна стотысячная для 5 знаковой катировки, т.е. 5 знак после запятой: 1 пункт = 0,00001. Трейдер открывает сделку по EUR/USD на таких условиях:

1. Тип ордера – BUY (на покупку, прогноз движения цены вверх).
2. Цена открытия 1,10000 (цена на текущий момент).
3. Уровень стоп лосс 1,09900 (на 100 пунктов ниже). Это страховка на тот случай, если цена развернется и пойдет вниз. В таком случае максимальный убыток заранее известен – он составит не более 100 пунктов.
4. Уровень тейк профит 1,10500 (на 500 пунктов выше). Как только цена, двигаясь вверх, пройдет эти 500 пунктов, прибыль будет зафиксирована автоматически: сделка закрывается, торговый баланс увеличивается.

По сути, оба этих инструмента – отложенные ордера, но только они не открывают сделку, а закрывают ее. Если вдруг цена пойдет в противоположном направлении, stop loss зафиксирует убыток на минимальном уровне.
А если цена пойдет в нужном направлении (по прогнозу), take profit зафиксирует прибыль.